왕우의 뒤를 이어 새로운 무협 스타로 부상한 강대위와 적룡이 주연한 이 작품은 장철 감독 특유의 의리와 비장미가 고스란히 묻어난 작품이다.
  대외적으론 평판이 좋지만 실제론 간사한 음모를 숨기고 있는 용 대협은 원성표국의 표를 갈취한 후 원앙쌍도로 맹위를 떨치던 뇌력에게 누명을 씌운다. 쫓기던 뇌력은 원성표국 총표두 무리들과 혈전을 벌이던 중 우연을 가장한 용 대협과 마주친다. 결국 삼절곤의 고수인 용 대협과 겨루던 뇌력은 대결에서 패하고 스스로 팔을 자른 후 강호를 떠난다.